U posljednjih nekoliko godina došlo je do porasta kreditiranja od strane ravnopravnih klijenata, s entitetima kao što je Prosper.com koji ljudima daju mogućnost posuđivanja novca od fizičkih osoba koje ne poznaju, a ne od banaka i drugih financijskih institucija. Dobar dio tog novca posuđuju poduzetnici kako bi financirali svoje poslovanje.
Rast peer-to-peer zajmova i sudjelovanje poduzetnika kao zajmoprimaca je vidljiva činjenica. I razlog zašto poduzetnici ići na peer-to-peer lenders čini puno smisla. Poduzetnici mogu dobiti sredstva za svoje poslovanje od pojedinaca čak i kada ih ne mogu dobiti od financijskih institucija.
$config[code] not foundPitanje koje je zbunjujuće je zašto pojedinci posuđuju novac poduzetnicima koje institucije neće financirati. Mi nemamo pažljivo provedene studije koje bi odgovorile na ovo pitanje, ali evo nekoliko mogućih objašnjenja.
1. Zajmodavci su ludi, Pojedinci imaju manje stroge kriterije za davanje zajmova od institucija, jer manje znaju o rizicima pozajmljivanja poduzetnika. I oni prikupljaju manje informacija o kojima bi procijenili različite zajmoprimce. Kao rezultat toga, oni daju zajmove koji nisu jako dobri i imaju siromašnije kredite nego što to banke ili druge institucije toleriraju.
2. Zajmodavci imaju niska očekivanja povrata, Budući da institucije imaju veće troškove od pojedinaca (koji ne isplaćuju plaće kreditnim službenicima, upravljaju poslovnicama banaka ili plaćaju kamate na depozite), pojedinci su spremni dati kredite po razumnoj kamatnoj stopi. Da bi napravili iste kredite, banke bi morale naplatiti tako visoku kamatnu stopu da im zakon o lihvarstvu ne dopušta stvaranje zajmova.
3. Troškovi transakcija su previsoki za institucije. Pojedinci mogu napraviti male zajmove koje institucije ne mogu priuštiti jer imaju znatno niže administrativne troškove. Tako pojedinci čine da institucije i institucije nisu.
4. Zajmodavci ga smatraju ugodnijim, Pojedinci često rade stvari za osobno zadovoljstvo da menadžeri poduzeća, koji moraju djelovati u najboljem interesu svojih dioničara, ne mogu. Posuđivanje novca drugim ljudima u potrebi može biti zabavno ili može pružiti osjećaj emocionalnog zadovoljstva. Tako zajmodavci dobivaju nefinancijsku naknadu i zapravo im nije stalo do zarađivanja novca. Banke i druge institucije ne mogu ostvariti iste kompenzacije nefinancijskih financijskih naknada i stoga ne daju zajmove.
Zašto mislite da će pojedinci posuditi novac poduzetnicima koje banke i druge financijske institucije neće financirati? Bilo bi me zanimalo čuti vaše misli.
* * * * *
